São opções de ações sujeito a folha de pagamento imposto

Home 187 Artigos 187 Opções de ações e as Opções de estoque de incentivo de Imposto Mínimo Alternativo (AMT) podem ser uma maneira atrativa de recompensar funcionários e outros prestadores de serviços. Ao contrário das opções não qualificadas (NSOs), onde o spread em uma opção é tributado no exercício às taxas de imposto de renda ordinárias, mesmo que as ações ainda não estejam vendidas, as ISOs, se cumprirem os requisitos, permitem que os titulares não paguem impostos até As ações são vendidas e depois pagam o imposto sobre os ganhos de capital sobre a diferença entre o preço da subvenção e o preço de venda. Mas os ISOs também estão sujeitos ao imposto mínimo alternativo (AMT), uma maneira alternativa de calcular os impostos que determinados arquivadores devem usar. A AMT pode acabar taxando o detentor da ISO no spread realizado no exercício, apesar do tratamento geralmente favorável para esses prêmios. Regras básicas para ISOs Primeiro, é necessário entender que existem dois tipos de opções de compra de ações, opções não qualificadas e opções de ações de incentivo. Com qualquer tipo de opção, o funcionário obtém o direito de comprar ações a um preço fixado hoje por um número definido de anos no futuro, geralmente 10. Quando os funcionários escolhem comprar as ações, eles dizem exercer a opção. Assim, um funcionário pode ter o direito de comprar 100 ações em 10 por ação por 10 anos. Depois de sete anos, por exemplo, o estoque pode ser em 30, e o empregado poderia comprar 30 ações para 10. Se a opção for um NSO, o empregado pagará imediatamente o imposto sobre a diferença de 20 (denominada spread) no imposto de renda ordinário Taxas. A empresa obtém uma dedução fiscal correspondente. Isso exige que o funcionário mantenha as ações ou as venda. Com um ISO, o empregado não paga nenhum imposto sobre o exercício, e a empresa não recebe nenhuma dedução. Em vez disso, se o empregado detiver as ações por dois anos após a concessão e um ano após o exercício, o empregado apenas paga imposto sobre os ganhos de capital sobre a diferença final entre o exercício e o preço de venda. Se essas condições não forem atendidas, as opções são tributadas como uma opção não qualificada. Para os funcionários de renda mais alta, a diferença de imposto entre um ISO e um NSO pode ser de 19,6 somente no nível federal, mais o empregado tem a vantagem de adiar o imposto até que as ações sejam vendidas. Existem outros requisitos para os ISOs, conforme detalhado neste artigo em nosso site. Mas os ISOs têm uma grande desvantagem para o empregado. O spread entre o preço de compra e concessão está sujeito à AMT. A AMT foi promulgada para evitar que os contribuintes de renda mais alta pagassem impostos muito baixos porque podiam tomar uma variedade de deduções ou exclusões fiscais (como a propagação no exercício de um ISO). Exige que os contribuintes que possam estar sujeitos ao imposto calculem o que devem de duas maneiras. Primeiro, eles descobrem quanto imposto eles deveriam usar as regras fiscais normais. Então, eles adicionam de volta ao seu rendimento tributável determinadas deduções e exclusões que eles tomaram ao calcular seu imposto regular e, usando este número agora maior, calculem a AMT. Esses add-backs são chamados itens de preferência e o spread em uma opção de estoque de incentivo (mas não um NSO) é um desses itens. Para o lucro tributável até 175.000 ou menos (em 2013), a taxa de imposto AMT é de 26 para valores acima disso, a taxa é de 28. Se a AMT for maior, o contribuinte paga esse imposto. Um ponto em que a maioria dos artigos sobre esta questão não deixa claro é que se o valor pago sob a AMT exceder o que teria sido pago de acordo com as regras fiscais normais nesse ano, esse excesso AMT se torna um crédito tributário mínimo (MTC) que pode ser aplicado no futuro Anos em que os impostos normais excedem o montante da AMT. Figurando o Imposto Mínimo Alternativo A tabela abaixo, derivada do material fornecido por Janet Birgenheier, Diretor de Educação de Clientes em Charles Schwab, mostra um cálculo básico de AMT: Adicionar: Renda tributável regular Deduções médicas Deduzidas diversas deduções detalhadas sujeitas às deduções de impostos AMT Statelocalreal pessoais Exceções Distribuídos no exercício do ISO Substâncias fiscais preliminares da AMT Subtrair: isenção padrão da AMT (78.750 para os membros comuns de 2012 50.600 para pessoas não casadas 39.375 para a apresentação casada separadamente. Isso é reduzido em 25 centavos por cada dólar de receita tributável da AMT acima de 150.000 para casais, 112.500 para Solteiros e 75 mil para o depósito casado separadamente). Receitas tributáveis ​​reais da AMT. Multiplicar: tempos de renda tributável reais da AMT 26 para valores até 175,000, mais 28 dos valores acima desse imposto mínimo provisório Subtrair: Imposto mínimo provisório - Imposto normal AMT Se o resultado deste O cálculo é que o AMT é maior do que o imposto regular, então você paga o AMT Montante mais o imposto regular. O montante AMT, no entanto, torna-se um potencial crédito fiscal que você pode subtrair de uma conta fiscal futura. Se, em um ano subsequente, o seu imposto regular exceder o seu AMT, você pode aplicar o crédito contra a diferença. O quanto você pode reivindicar depende da quantidade extra que pagou ao pagar o AMT em um ano anterior. Isso fornece um crédito que pode ser usado nos anos futuros. Se você pagou, por exemplo, mais 15.000 por causa da AMT em 2013 do que você teria pago no cálculo do imposto regular, você pode usar até 15.000 em crédito no próximo ano. O montante que você reivindicaria seria a diferença entre o valor do imposto regular e o cálculo da AMT. Se o montante regular for maior, você pode reivindicar isso como um crédito e transferir quaisquer créditos não utilizados para os próximos anos. Então, se em 2014, seu imposto regular é 8,000 superior ao AMT, você pode reivindicar um crédito de 8,000 e transferir um crédito de 7,000 até que você o use. Esta explicação é, é claro, a versão simplificada de uma questão potencialmente complexa. Qualquer pessoa potencialmente sujeita à AMT deve usar um consultor de impostos para garantir que tudo seja feito de forma adequada. Geralmente, as pessoas com renda superior a 75.000 por ano são candidatos da AMT, mas não há uma linha de divisão brilhante. Uma maneira de lidar com a armadilha da AMT seria que o empregado venda algumas das ações imediatamente para gerar dinheiro suficiente para comprar as opções em primeiro lugar. Assim, um empregado compraria e vendia ações suficientes para cobrir o preço de compra, mais quaisquer impostos que devessem ser devolvidos e, em seguida, mantém as partes restantes como ISOs. Por exemplo, um funcionário pode comprar 5.000 ações nas quais ele ou ela tem opções e manter 5.000. Em nosso exemplo de ações que valem 30, com um preço de exercício de 10, isso geraria uma rede antes dos impostos de 5.000 x 20, ou 100.000. Após impostos, isso deixaria cerca de 50.000, contando impostos de folha de pagamento, estado e federal, todos nos níveis mais altos. No ano seguinte, o empregado deve pagar AMT no spread restante de 100.000 para ações que não foram vendidas, o que poderia ser até 28.000. Mas o funcionário terá mais do que dinheiro suficiente para lidar com isso. Outra boa estratégia é exercer opções de incentivo no início do ano. Isso porque o funcionário pode evitar a AMT se as ações forem vendidas antes do final do ano civil em que as opções são exercidas. Por exemplo, suponha que John exerça seus ISOs em janeiro em 10 por ação no momento em que as ações valem 30. Não há imposto imediato, mas o spread 20 está sujeito à AMT, para ser calculado no próximo ano fiscal. John mantém as ações, mas observa o preço de perto. Em dezembro, eles só valem 17. John é um contribuinte de renda mais alta. Seu contador aconselha-o de que todos os 20 spread estarão sujeitos a um imposto de 26 AMT, o que significa que John deve pagar cerca de 5,20 por ação. Isso está ficando desconfortavelmente perto dos 7 lucros que John agora tem nas ações. No pior caso, eles caem para menos de 10 no próximo ano, o que significa que John tem que pagar 5,20 por ação sobre as ações onde ele realmente perdeu dinheiro. Se, no entanto, John vende antes de 31 de dezembro, ele pode proteger seus ganhos. Em troca, o inferno paga o imposto de renda ordinário sobre o spread 7. A regra aqui é que o preço de venda é inferior ao valor justo de mercado no exercício, mas mais do que o preço do subsídio, e o imposto de renda ordinário é devido no spread. Se for superior ao valor justo de mercado (mais de 30 neste exemplo), o imposto de renda ordinário é devido no valor do spread no exercício e o imposto sobre o ganho de capital de curto prazo é devido na diferença adicional (o valor acima de 30 em Este exemplo). Por outro lado, se em dezembro o preço das ações ainda parece forte, John pode aguentar por mais um mês e se qualificar para o tratamento de ganhos de capital. Ao exercer no início do ano, ele minimizou o período após 31 de dezembro, ele deve deter as ações antes de tomar uma decisão de venda. Quanto mais tarde no ano ele exerce, maior será o risco de que no próximo ano fiscal o preço das ações caia precipitadamente. Se John esperar até depois de 31 de dezembro para vender suas ações, mas as vende antes de um período de espera de um ano, as coisas são realmente sombrias. Ele ainda está sujeito à AMT e tem que pagar o imposto de renda ordinário sobre o spread também. Felizmente, quase em todos os casos, isso irá empurrar seu imposto de renda ordinário acima do cálculo da AMT e ele não terá que pagar impostos duas vezes. Finalmente, se John tem muitas opções não qualificadas disponíveis, ele pode exercer muitos desses em um ano em que ele também está exercendo seus ISOs. Isso aumentará o valor do imposto de renda ordinário que ele paga e poderia empurrar sua conta de imposto ordinária total alta o suficiente para que ela exceda seu cálculo AMT. Isso significaria que ele não teria AMT no próximo ano para pagar. Vale lembrar que os ISOs oferecem um benefício fiscal aos empregados que voluntariamente assumem o risco de manter suas ações. Às vezes, esse risco não abrange os funcionários. Além disso, o custo real da AMT não é o valor total pago neste imposto, mas o montante pelo qual ele excede os impostos comuns. A verdadeira tragédia não é aquela que corre risco e perde, mas os funcionários que mantêm suas ações sem realmente conhecer as conseqüências, já que a AMT ainda é algo em que muitos funcionários sabem pouco ou nada e estão surpresos (muito tarde) para aprender Eles têm que pagar. Mantenha-se informado Plano de compra de ações do empregado - ESPP O que é um plano de compra de ações do empregado - ESPP Um plano de compra de ações para funcionários (ESPP) é um programa administrado pela empresa no qual os funcionários participantes podem comprar ações da empresa a um preço com desconto. Os empregados contribuem para o plano através de deduções de folha de pagamento que se acumulam entre a data da oferta e a data de compra. Na data de compra, a empresa usa os fundos acumulados para comprar ações na empresa em nome dos funcionários participantes. BREAKING DOWN Plano de compra de ações do empregado - ESPP A taxa de desconto nas ações da empresa depende do plano específico, mas pode ser até 15 inferior ao preço de mercado. ESPPs podem ter uma provisão de volta para permitir que o plano use um preço de fechamento histórico do estoque. Este preço pode ser o preço da data de oferta de ações ou a data de compra com freqüência, qualquer que seja o valor menor. Vistos qualificados. Planos não qualificados Os ESPPs são categorizados de duas maneiras: qualificados e não qualificados. Os planos qualificados exigem a aprovação dos acionistas antes da implementação e todos os participantes do plano têm direitos iguais no plano. O período de oferta de um ESPP qualificado não pode ser superior a 3 anos e existem restrições ao desconto de preço máximo permitido. Os planos não qualificados não estão sujeitos a tantas restrições como um plano qualificado. No entanto, os planos não qualificados não têm as vantagens fiscais de deduções após impostos, como planos qualificados. Datas importantes A participação na empresa ESPP só pode começar após o período de oferta ter começado. Este período começa na data da oferta, e esta data corresponde à data de outorga para os planos de opções de ações. A data de compra marcará o final do período de dedução da folha de pagamento. Alguns períodos de oferta têm múltiplas datas de compra em que ações podem ser compradas. Elegibilidade Os ESPP geralmente não permitem que indivíduos que possuem mais de 5 ações da empresa participem. As restrições são frequentemente estabelecidas para desautorizar os funcionários que não foram empregados com a empresa por um período específico, muitas vezes, um ano. Todos os outros funcionários geralmente têm a opção, mas não a obrigação de participar do plano. Figuras-chave Durante o período de inscrição, os funcionários indicam o valor a ser deduzido de seu salário para serem contribuídos para o plano. Isso pode estar sujeito a uma limitação de porcentagem. Além disso, o Internal Revenue Service restringe o valor total em dólares a ser contribuído para 25 mil por ano civil. A maioria dos ESPP concede aos funcionários um desconto de até 15. Disposições As regras de tributação relativas a ESPPs são complexas. Em geral, as disposições elegíveis são tributadas durante o ano da venda de ações. Qualquer desconto oferecido ao preço da ação original é tributado como receita ordinária, enquanto o ganho restante é tributado como um ganho de capital de longo prazo. As disposições não qualificadas podem resultar em que o ganho total seja tributado nas taxas normais de tributação de renda.